如何防范内幕交易

发布时间:2017-05-18 作者:  点击次数:317次

一、什么是内幕交易

      内幕交易是指内幕人员和以不正当手段获取内幕信息的其它人员违反法律、法规的规定,泄露内幕信息,根据内幕信息买卖证券或者向他人提出买卖证券建议的行为。主要包括下列行为:

(1)内幕人员利用内幕信息买卖证券,或者根据内幕信息建议他人买卖证券的行为;

(2)内幕人员向他人泄漏内幕信息,使他人利用该信息获利的行为;

(3)非内幕人员通过不正当的手段或者其他途径获得内幕信息,并根据该内信息买卖证券,或者建议他人买卖证券的行为。

二、内幕交易的危害

      内幕交易行为人为达到获利或避损的目的,利用其特殊地位或机会获取内幕信息进行证券交易,违反了证券市场“公开、公平、公正”的原则,侵犯了投资公众的平等知情权和财产权益。内幕交易丑闻会打击投资者的信心,证券市场功能的发挥受到严重影响。同时,在内幕交易猖獗时,证券价格和指数的形成过程将没有时效性和客观性,使得证券价格和指数成为少数人利用内幕信息炒作的结果,而不是投资大众对公司业绩综合评价的结果,最终会使证券市场丧失优化资源配置及作为国民经济晴雨表的作用。

      因此,上市公司作为公众公司,要以广大投资者的利益为基础,严防内幕交易。

三、如何防范内幕交易的措施

      防止内幕交易管理工作包括对内幕信息知情人的确定、登记、备案、内幕信息保密管理和行为规范等,并适用于适用于地球人彩票股份及所属分公司、全资子公司、控股子公司,参股子公司参照执行。分公司、全资子公司、控股子公司、参股子公司以下统称为子(分)公司。

1、对内幕信息知情人的确定

       对内幕信息知情人的具体范围请见宣传栏《内幕信息知情人的范围》。

2、对内幕信息知情人的登记

      在内幕信息依法公开披露前,公司应当按照本制度规定填写内幕信息知情人登记备案表(见附件1),及时记录商议筹划、论证咨询、合同订立等阶段及报告、传递、编制、决议、披露等环节的内幕信息知情人名单,及其知悉内幕信息的时间、地点、依据、方式、内容等信息。

      公司在发生以下事项时,公司牵头负责该事项的职能部门要根据事项进程制作重大事项进程备忘录(附件2),并分阶段向公司证券部报送内幕信息知情人登记备案表,在内幕信息公开披露前将完整的内幕信息知情人登记表及重大事项进程备忘录报送公司证券部:

(一) 公司收购,包括导致实际控制人或第一大股东发生变更的权益变动,以及要约收购等;

(二) 发行证券,包括非公开发行、配股、增发、可转换债券;

(三) 分立、回购股份;

(四) 重大资产重组、合并;

(五) 其他中国证监会和证券交易所要求的事项。

     上述重大事项进程备忘录,内容包括但不限于筹划决策过程中各个关键时点的时间、参与筹划决策人员名单、筹划决策方式等。公司应当督促备忘录涉及的相关人员在备忘录上签名确认。

在前述内幕信息首次依法公开披露后5个交易日内,公司证券部负责将内幕信息知情人档案及重大事项进程备忘录报送证券交易所备案。如证券交易所要求公司披露重大事项进程备忘录中的相关内容,公司如实披露该等内容。

      第十三条 行政管理部门人员接触到上市公司内幕信息的,应当按照相关行政部门的要求做好登记工作。

      公司在披露前按照相关法律法规政策要求需经常性向相关行政管理部门报送信息的,在报送部门、内容等未发生重大变化的情况下,可将其视为同一内幕信息事项,在同一张表格中登记行政管理部门的名称,并持续登记报送信息的时间。除上述情况外,内幕信息流转涉及到行政管理部门时,公司应当按照一事一记的方式在知情人档案中登记行政管理部门的名称、接触内幕信息的原因以及知悉内幕信息的时间。

3、对内幕信息知情人的备案
     备案流程如下:

(1)当内幕信息形成或者发生时,知悉该信息的知情人所在单位负责人(主要指各部门、各子公司、各分公司)需第一时间告知公司董事会秘书。董事会秘书应及时告知相关知情人的各项保密事项和责任,并依据各项法规制度控制内幕信息传递和知情范围;

(2)具体牵头负责部门组织相关内幕信息知情人分阶段填报《内幕信息知情人登记备案表》并及时报公司证券部;

(3)公司证券部应对各部门填报的《内幕信息知情人登记备案表》进行分类管理,同时根据同一内幕信息事项截止到信息公开前的整个流程,了解所涉及到的所有内幕信息知情人,负责汇总填写《内幕信息知情人登记备案表》并按照规定向监管部门报告备案。

公司内幕信息一般应严格控制在所属部门范围内流转,因工作需要在公司及各分公司(子公司)的部门之间的流转时,公司及分公司(子公司)的各个部门应当对内幕信息的流转履行必要的审批程序,由部门负责人批准后方可流转到其他部门。公司内幕信息需要在各分公司(子公司)之间流转时,由内幕信息原持有公司的负责人批准后方可流转到其他分公司(子公司)。

公司证券部应当对内幕信息知情人买卖公司证券的情况进行自查。发现内幕信息知情人进行内幕交易、泄露内幕信息或者建议他人利用内幕信息进行交易的,公司应当进行核实并依据本制度对相关人员进行责任追究,并在2个工作日内将有关情况及处理结果报送北京证监局。

4、内幕信息保密管理

      公司内幕信息知情人对内幕信息负有保密义务。公司董事、监事、高级管理人员和公司各部门、分公司、子公司都应做好内幕信息的保密工作。

      在有关信息正式披露之前,应将知悉该信息的人员控制在最小范围内并严格保密,必要时内幕信息知情人应签署保密承诺。公司内幕信息知情人不得泄露内幕信息,不得进行内幕交易或配合他人操纵证券交易价格。

      公司各部门、各分公司(子公司)在与有关中介机构合作时,如可能涉及本公司应披露信息,需与该中介机构签订保密协议或制定严格的保密安排,确保该等应披露信息公告前,不得对外泄漏或对外披露。

      公司寄送给董事、监事的各种文件资料,包括但不限于会议文件、公告草稿等,在未对外公告前,董事、监事均须予以严格保密。

      公司相关部门和人员接受媒体采访或进行媒体宣传时,如有涉及公司重大决策、财务数据以及其他属于内幕信息的内容,应由公司证券部审查同意后报董事会秘书批准。

      公司按国家有关法律的要求,在内幕信息公开披露前须向有关政府主管机构报送信息的,公司报送信息的部门和相关人员应切实履行信息保密义务,防止信息泄漏。如报送信息的部门或人员认为该信息较难保密或者可能已经外泄时,应同时报告董事会秘书,由董事会秘书根据有关信息披露的规定决定是否进行公开披露。

      公司各部门、分公司(子公司)均应根据各自的实际情况制定相应的内幕信息保密制度。

非内幕信息知情人应自觉做到不打听内幕信息。非内幕信息知情人自知悉内幕信息后即成为内幕信息知情人,受本制度约束。

      内幕信息知情人应将载有内幕信息的文件、会议记录、决议、软(磁)盘、光盘、录音(像)带、移动存储器等涉及内幕信息及信息披露内容的资料和存储介质妥善保管,不得借给他人阅读、复制、更不准交由他人代为携带、保管。

      文印人员印制有关文件、资料时,要严格按照批示的数量印制,不得擅自多印或少印。印制文件、资料过程中,损坏的资料由监印人当场销毁。

     内幕信息公布之前,机要、档案工作人员不得将载有内幕信息的文件、软(磁)盘、光盘、录音(像)带、会议记录、会议决议等文件、资料外借。

5、外部信息使用人管理

    “外部信息使用人”指公司依据法律、行政法规和规范性文件的有关规定向外部单位报送公司内幕信息的,该外部单位及其相关人员为公司外部信息使用人。

      公司依据法律、行政法规和规范性文件的有关规定向外部信息使用人报送内幕信息。对无法律、行政法规和规范性文件依据而要求公司向其报送内幕信息的,公司有权拒绝。

      公司各职能部门、子公司、分公司向外部单位报送内幕信息的,应将外部单位及相关人员作为内幕信息知情人管理并登记备案,并书面提醒外部信息使用人履行相关保密义务,并发放书面告知函(见附件3)。各信息报出部门应在外部信息使用人获取内幕信息后,按要求填写外部信息使用人情况统计表(见附件4),并于2个工作日内报公司证券部备案。

      外部信息使用人自知悉公司内幕信息后即成为内幕信息知情人,应遵守国家相关法律、行政法规和规范性文件的规定。在内幕信息尚未公开披露前,应将信息知情范围控制到最小,外部信息使用人不得泄露、传播内幕信息,不得利用内幕信息买卖公司证券或建议他人买卖公司证券。

      外部信息使用人因保密不当致使内幕信息被泄露,应立即书面通知公司,公司应在第一时间向证券交易所报告并公告。

      外部信息使用人在对外披露的文件中不得使用公司报送的未公开的重大信息,除非与公司同时披露该信息。